Éviter Les Options Sur Les Actions Iso

Les options d'achat d'actions incitatives (ISO) peuvent être un moyen intéressant de récompenser les employés et les autres fournisseurs de services. Contrairement aux options non qualifiées (ONS), lorsque l'écart sur une option est imposé à l'exercice au taux d'imposition normal, même si les actions ne sont pas encore vendues, les ISO, si elles remplissent les conditions, permettent aux détenteurs de ne pas payer Les actions sont vendues, puis de payer l'impôt sur les gains en capital sur la différence entre le prix de subvention et le prix de vente. Mais les ISO sont également assujetties à l'impôt minimum de remplacement (AMT), un autre moyen de calculer les impôts que certains déposants doivent utiliser. L'AMT peut finir par taxer le détenteur de l'ISO sur l'écart réalisé lors de l'exercice malgré le traitement généralement favorable pour ces récompenses. Règles de base pour les ISO Tout d'abord, il est nécessaire de comprendre qu'il existe deux types d'options sur actions, des options non qualifiées et des options sur actions incitatives. Avec n'importe quel type d'option, l'employé obtient le droit d'acheter des actions à un prix fixé aujourd'hui pour un nombre défini d'années dans le futur, généralement 10. Lorsque les employés choisissent d'acheter les actions, on dit qu'ils exercent l'option. Ainsi, un employé pourrait avoir le droit d'acheter 100 actions de 10 à 10 actions par action pendant 10 ans. Après sept ans, par exemple, le stock pourrait être à 30, et l'employé pourrait acheter 30 actions pour 10. Si l'option est un ONS, l'employé paiera immédiatement la taxe sur la différence 20 (appelé le spread) à l'impôt sur le revenu ordinaire les taux. La société obtient une déduction fiscale correspondante. Cela détermine si l'employé conserve les actions ou les vend. Avec un ISO, l'employé ne paie pas d'impôt sur l'exercice, et la société n'obtient aucune déduction. Au lieu de cela, si l'employé détient les actions pendant deux ans après l'octroi et un an après l'exercice, l'employé ne paie que l'impôt sur les gains en capital sur la différence ultime entre le prix d'exercice et le prix de vente. Si ces conditions ne sont pas remplies, les options sont taxées comme une option non qualifiée. Pour les salariés à revenu plus élevé, la différence fiscale entre un ISO et un ONS peut être de 19,6 au niveau fédéral seulement, plus l'employé a l'avantage de reporter l'impôt jusqu'à ce que les actions sont vendues. Il existe d'autres exigences pour ISOs ainsi, comme détaillé dans cet article sur notre site. Mais les ISO ont un inconvénient majeur pour l'employé. L'écart entre le prix d'achat et le prix de subvention est assujetti à l'AMT. L'AMT a été promulguée pour empêcher les contribuables à revenu plus élevé de payer trop peu d'impôt parce qu'ils étaient en mesure de prendre une variété de déductions fiscales ou exclusions (comme la propagation de l'exercice d'un ISO). Elle exige que les contribuables qui peuvent être assujettis à l'impôt calculent ce qu'ils doivent de deux façons. Premièrement, ils déterminent combien d'impôt ils auraient dû en utilisant les règles fiscales normales. Ensuite, ils ajoutent à leur revenu imposable certaines déductions et exclusions qu'ils ont prises lors de la détermination de leur impôt régulier et, en utilisant ce nombre maintenant plus élevé, calculer l'AMT. Ces ajouts sont appelés éléments de préférence et l'écart sur une option d'achat d'actions incitatives (mais pas une ONS) est l'un de ces éléments. Pour le revenu imposable jusqu'à 175 000 ou moins (en 2013), le taux d'imposition AMT est de 26 pour les montants supérieurs à ce taux, le taux est de 28. Si l'AMT est plus élevé, le contribuable paie cette taxe à la place. Un point que la plupart des articles sur cette question ne clarifie pas est que si le montant payé en vertu de l'AMT dépasse ce qui aurait été payé en vertu des règles fiscales normales cette année, cet excédent AMT devient un crédit d'impôt minimum qui peut être appliqué à l'avenir Années où les impôts normaux dépassent le montant de l'AMT. Calcul de l'impôt minimum de remplacement Le tableau ci-dessous, tiré du matériel fourni par Janet Birgenheier, directeur de la formation des clients de Charles Schwab, présente un calcul de base de l'AMT: Ajouter: Revenu imposable régulier Déductions médicales Déductions déduites précises diverses assujetties à AMT (78 750 pour les déclarants conjoints de 2012 50 600 pour les personnes non mariées 39 375 pour les personnes mariées déposées séparément), ce qui est réduit de 25 cents pour chaque dollar de revenu imposable de l'AMT supérieur à 150 000 pour les couples, 112 500 pour Revenu imposable AMT effectif multiplié: Revenu imposable AMT réel multiplié par 26 pour des montants jusqu'à 175 000, plus 28 de montants supérieurs à ce montant Taux minimum provisoire Soustraire: Impôt minimal provisoire - Taxe régulière AMT Si le résultat de ce calcul Calcul est que l'AMT est plus élevé que la taxe régulière, alors vous payez le montant AMT plus la taxe régulière. Le montant AMT, cependant, devient un crédit d'impôt potentiel que vous pouvez soustraire d'une facture d'impôt à venir. Si, au cours d'une année subséquente, votre impôt ordinaire dépasse votre AMT, vous pouvez alors appliquer le crédit à la différence. Combien vous pouvez demander dépend de combien vous avez payé en payant l'AMT dans une année antérieure. Cela fournit un crédit qui peut être utilisé dans les années à venir. Si vous avez payé, par exemple, 15 000 de plus en raison de l'AMT en 2013 que vous auriez payé dans le calcul de l'impôt ordinaire, vous pouvez utiliser jusqu'à 15 000 de crédit au cours de la prochaine année. Le montant que vous demanderiez serait la différence entre le montant de l'impôt ordinaire et le calcul de l'AMT. Si le montant régulier est plus élevé, vous pouvez demander cela comme un crédit, et reporter les crédits inutilisés pour les années à venir. Donc, si en 2014, votre taxe régulière est de 8000 plus élevé que l'AMT, vous pouvez demander un crédit de 8000 et de reporter un crédit de 7000 jusqu'à ce que vous l'utiliser. Cette explication est bien sûr la version simplifiée d'une question potentiellement complexe. Toute personne potentiellement soumise à l'AMT devrait utiliser un conseiller fiscal pour s'assurer que tout est fait de façon appropriée. En général, les personnes ayant des revenus de plus de 75 000 par an sont des candidats AMT, mais il n'y a pas de ligne de démarcation lumineuse. Une façon de traiter avec le piège AMT serait pour l'employé de vendre certaines des actions tout de suite pour générer suffisamment d'argent pour acheter les options en premier lieu. Ainsi, un employé serait d'acheter et de vendre suffisamment d'actions pour couvrir le prix d'achat, plus les impôts qui seraient dus, puis conserve les actions restantes en tant que ISOs. Par exemple, un employé pourrait acheter 5 000 actions sur lesquelles il ou elle a des options et garder 5 000. Dans notre exemple des actions valant 30, avec un prix d'exercice de 10, cela produirait un net avant impôts de 5,000 x le spread de 20, ou 100,000. Après les impôts, cela laisserait environ 50 000, compte tenu de la masse salariale, de l'État et des taxes fédérales, tous au plus haut niveau. L'année suivante, l'employé doit payer à AMT le spread de 100 000 pour les actions qui n'ont pas été vendues, ce qui pourrait atteindre 28 000. Mais l'employé aura plus que suffisamment d'argent restant pour faire face à cela. Une autre bonne stratégie est d'exercer des options d'incitation au début de l'année. C'est parce que l'employé peut éviter l'AMT si les actions sont vendues avant la fin de l'année civile dans laquelle les options sont exercées. Par exemple, supposons que John exerce ses ISO en janvier à 10 par action à un moment où les actions valent 30. Il n'y a pas d'impôt immédiat, mais le spread est assujetti à l'AMT, qui sera calculé au cours de la prochaine année d'imposition. John maintient sur les actions, mais regarde le prix de près. En décembre, ils ne valent que 17. John est un contribuable à revenu plus élevé. Son comptable lui conseille que tout le spread 20 sera assujetti à une taxe de 26 AMT, ce qui signifie que John devra une taxe d'environ 5,20 par action. Cela devient de plus en plus proche des 7 profits que John a maintenant sur les actions. Dans le pire des cas, ils tombent à moins de 10 l'année prochaine, ce qui signifie John doit payer 5.20 par action sur les actions où il a effectivement perdu de l'argent Si, cependant, John vend avant le 31 décembre, il peut protéger ses gains. En échange, l'enfer paie l'impôt sur le revenu ordinaire sur le spread 7. La règle ici est que le prix de vente est inférieure à la juste valeur marchande à l'exercice, mais plus que le prix de subvention, alors l'impôt sur le revenu ordinaire est dû sur l'écart. Si elle est supérieure à la juste valeur marchande (plus de 30 dans cet exemple), l'impôt sur le revenu ordinaire est dû sur le montant de l'écart à l'exercice et l'impôt sur le gain en capital à court terme est dû sur la différence supplémentaire Cet exemple). D'autre part, si en décembre, le cours de l'action semble encore fort, John peut rester sur un autre mois et se qualifier pour le traitement des gains en capital. En exerçant au début de l'année, il a minimisé la période après le 31 décembre, il doit détenir les actions avant de prendre une décision de vendre. Le plus tard dans l'année où il exerce, plus le risque que dans l'année fiscale suivante le prix du stock tombera précipitamment. Si John attend jusqu'au 31 décembre pour vendre ses actions, mais les vend avant une période de détention d'un an, alors les choses sont vraiment sombres. Il est toujours assujetti à l'AMT et doit payer l'impôt sur le revenu ordinaire sur l'écart ainsi. Heureusement, presque dans tous les cas, cela poussera son impôt sur le revenu ordinaire au-dessus du calcul AMT et il n'aura pas à payer les taxes deux fois. Enfin, si John a beaucoup d'options non qualifiées disponibles, il pourrait exercer beaucoup de ceux dans une année où il exerce également ses ISOs. Cela augmentera le montant de l'impôt sur le revenu ordinaire qu'il paie et pourrait pousser son total de la facture d'impôt ordinaire assez élevé de sorte qu'il dépasse son calcul AMT. Cela signifierait qu'il n'aurait pas d'AMT l'année prochaine pour payer. Il convient de rappeler que les ISO offrent un avantage fiscal aux employés qui prennent volontairement le risque de conserver leurs actions. Parfois, ce risque ne s'effectue pas pour les employés. En outre, le coût réel de l'AMT n'est pas le montant total payé sur cette taxe, mais le montant par lequel il dépasse les impôts ordinaires. La vraie tragédie n'est pas ceux qui prennent un risque en connaissance de cause et perdent, mais les employés qui détiennent sur leurs actions sans vraiment connaître les conséquences, comme l'AMT est encore quelque chose que beaucoup de salariés savent peu ou rien et sont surpris (trop tard) Ils doivent payer. Restez InforméExercer les ISOs Règles fiscales qui s'appliquent lorsque vous exercez une option d'achat d'actions incitatives. L'une des principales différences entre les options d'achat d'actions incitatives (ISO) et les options sur actions non qualifiées est que vous n'avez pas à déclarer un revenu de rémunération lorsque vous exercez une ISO. Mais vous devrez peut-être payer un montant important d'impôt de toute façon, en raison de l'impôt minimum de remplacement (AMT). La description de cette page suppose que vous utilisez de l'argent (et non des actions) pour exercer votre ISO, et que vous tiendrez le stock pendant un certain temps, plutôt que de le vendre immédiatement. Les pages suivantes traitent des conséquences fiscales de l'exercice sans numéraire, de l'exercice à l'aide d'actions que vous possédez déjà et de la disposition des actions que vous avez acquises en utilisant une ISO. Traitement fiscal régulier Aux fins de l'impôt sur le revenu ordinaire, l'exercice d'une option d'achat d'actions incitatives est un non-événement. Il n'y a aucune taxe en fait, rien à signaler sur votre déclaration de revenus lorsque vous exercez un ISO. Ceci est radicalement différent du traitement des options non qualifiées. En règle générale, vous déclarez un revenu de compensation égal à la différence entre la juste valeur marchande de l'action et le montant payé en vertu de l'option lorsque vous exercez une option non qualifiée. Parce que vous ne déclarer aucun revenu lorsque vous exercez un ISO, votre base pour le stock que vous avez acquis est tout simplement le montant que vous avez payé pour cela. Votre période de détention commence le jour de l'acquisition du titre: vous ne pouvez inclure la période pour laquelle vous déteniez l'option. Taxe minimale alternative Tellement pour les bonnes nouvelles. La mauvaise nouvelle est que l'exercice d'une option d'achat d'actions incitatives entraîne un ajustement au titre de l'impôt minimum de remplacement. L'ajustement est précisément le montant que vous auriez déclaré comme revenu de rémunération si vous avez exercé une option non qualifiée au lieu d'une ISO. En d'autres termes, il est égal au montant par lequel la juste valeur marchande de l'action dépasse le montant que vous avez payé pour elle (autrement dit l'écart ou l'élément de négociation). Pour plus de détails, voir Exercice des options sur actions non qualifiées. L'ajustement AMT a trois conséquences. Tout d'abord, et de toute évidence, il se peut que vous ayez à payer l'AMT au cours de l'exercice où vous exercez une option d'achat d'actions incitatives. Theres aucun moyen de déterminer le montant de youll AMT payer simplement en regardant le montant de l'élément de négociation lorsque vous exercé votre option. L'élément de négociation sur votre exercice d'un ISO peut être l'événement qui déclenche responsabilité AMT, mais le montant de la responsabilité dépend de nombreux autres aspects de votre déclaration de revenus individuels. Vous pouvez trouver que vous pouvez exercer certains ISOs sans payer aucun AMT du tout. Si votre élément de négociation est grand, vous devriez vous attendre à payer AMT aussi grand que 28 ou plus de l'élément de négociation. (Le taux maximal pour l'AMT est 28, mais la taxe résultant d'un seul article de grande taille peut être supérieure à ce pourcentage en raison de l'interaction de diverses caractéristiques de l'impôt minimum de remplacement.) La deuxième conséquence de l'AMT est que certains ou Tout votre passif AMT sera admissible à l'utilisation à titre de crédit dans les années à venir. Ce crédit ne peut être utilisé que dans les années où vous ne payez pas l'AMT. Son appelé le crédit AMT, mais il réduit votre taxe régulière, pas votre AMT. Dans le meilleur des cas, le crédit AMT vous permettra éventuellement de récupérer tout l'AMT que vous avez payé au cours de l'exercice où vous avez exercé votre option d'achat d'actions incitatives. Lorsque cela se produit, le seul effet de l'AMT était de vous faire payer l'impôt plus tôt, de ne pas vous faire payer plus d'impôt que vous auriez payé. Mais pour diverses raisons, vous ne pouvez pas compter sur la possibilité de récupérer tous les AMT dans les années ultérieures. La troisième conséquence de l'ajustement AMT est très important et facile à négliger. Nous avons noté plus tôt que le stock que vous acquérez lorsque vous exercez un ISO a une base égale au montant que vous avez payé. Mais le stock a une base différente aux fins de l'impôt minimum de remplacement. La base AMT des stocks est égale au montant que vous avez payé plus le montant de l'ajustement AMT. Cela signifie que vous annoncerez une plus petite quantité de gain pour les besoins d'AMT lorsque vous vendez le stock. Exemple: Vous exercez un ISO, payant 35 par action lorsque la valeur est de 62 par action. Vous déclarez un ajustement AMT de 27 par action. Plus tard, après avoir satisfait à la période de détention ISO, vous vendez le stock pour 80 par action. Aux fins de l'impôt sur le revenu ordinaire, vous déclarez un gain de 45 par action (80 moins 35). Mais pour les besoins d'AMT, vous signalez un gain de seulement 18 par action. Votre base AMT est égale aux 35 que vous avez payés plus l'ajustement 27 que vous avez déclaré. La différence dans le montant de gain déclaré peut vous aider à éviter de payer AMT sur les autres ISOs que vous exercez dans la même année que vous vendez ce stock ou il peut vous aider à profiter du crédit AMT décrit ci-dessus. Si vous négligez la base AMT plus élevée de ce stock, vous pouvez finir par payer inutilement la double imposition en ce qui concerne votre ISO. Important informations légales sur l'e-mail que vous allez envoyer. En utilisant ce service, vous acceptez de saisir votre véritable adresse e-mail et de l'envoyer uniquement aux personnes que vous connaissez. Il est une violation de la loi dans certaines juridictions de faussement vous identifier dans un courriel. Toutes les informations que vous fournissez seront utilisées par Fidelity uniquement dans le but d'envoyer le courriel en votre nom. La ligne d'objet de l'e-mail que vous envoyez sera Fidelity: Votre email a été envoyé. Fonds communs de placement et placement dans les fonds communs de placement - Fidelity Investments Cliquer sur le lien ouvrirra une nouvelle fenêtre. L'AMT et vous Avec la gestion attentive des déductions et des revenus, vous pouvez être en mesure de réduire l'exposition à la taxe. Quelle est une douleur plus grande que le calcul de votre facture d'impôt Calcul de deux fois. Pourtant, c'est exactement ce que des millions de contribuables sont obligés de faire chaque année en raison de la taxe minimale alternative (AMT). L'infâme AMT, créé en 1969, a été conçu pour empêcher les personnes à revenu élevé d'éviter l'impôt sur le revenu en accumulant des déductions. Pourtant, le nombre de contribuables pris en charge par la taxe a augmenté de façon spectaculaire au cours des années, frappant plus de moyennes et hautes familles à revenu moyen. Gérer vos impôts afin d'éviter ou de réduire votre exposition AMT est difficile mais pas impossible. Avec une gestion attentive de vos déductions et de vos revenus, vous pourriez potentiellement réduire votre exposition à la taxe. Pour commencer à formuler votre stratégie AMT, commencez par une compréhension de ce que la taxe est et comment vous êtes susceptible d'être affecté. AMT drapeaux rouges L'AMT est essentiellement une méthode parallèle pour le calcul de votre impôt sur le revenu. Tout d'abord, vous calculez combien d'impôt vous devriez en vertu de la méthode standard, avec toutes les déductions et les crédits que la plupart d'entre nous sont habitués. Ensuite, vous passez par le processus à nouveau en utilisant la méthode AMT des add-backs, qui supprime certaines allégements fiscaux, ajoute certains revenus, et applique un taux d'imposition distinct, à deux niveaux. Le plus grand des nombres bottom-line produits par les méthodes distinctes est le montant de la taxe que vous devez. Si vous utilisez un logiciel de préparation fiscale ou un service de taxe, vous pourriez ne pas être au courant de ce processus, mais il a lieu dans les coulisses. Alors que la méthode AMT peut sembler un trou noir pour le contribuable moyen, il existe des indicateurs d'exposition AMT potentiel. Certaines des plus grandes raisons pour lesquelles les contribuables sont assujettis à l'AMT comprennent: Haute impôts locaux et locaux. Lors de la détermination de l'AMT, les déductions pour les paiements d'impôt non-alimentaires que vous pouviez réclamer à l'annexe A sont refusées. En plus de l'impôt sur le revenu des États et locaux, ces déductions comprennent les taxes foncières et les taxes foncières personnelles. Grande famille. Si vous avez beaucoup de personnes à charge, vous êtes plus susceptible d'être touché par l'AMT. C'est parce que la taxe ne vous permet pas de soustraire vos exemptions personnelles (nombre de personnes à charge 4000 fois en 2015, 4 050 en 2016). Options sur actions incitatives. Dans le cadre de l'AMT, la différence entre le prix de subvention inférieur d'une option d'achat d'actions incitative (ISO) et la valeur plus élevée de l'action le jour de l'exercice est considéré comme un revenu imposable de l'année en cours. Pour les fins de l'impôt ordinaire, vous ne devez pas les impôts sur les stocks que vous avez acheté jusqu'à ce que vous vendez réellement. Cette différence peut se traduire par une énorme exposition AMT pour les personnes avec ISOs pour le stock qui a augmenté de façon significative en valeur. Intérêts sur les prêts hypothécaires. L'AMT ne vous permet pas de déduire l'intérêt sur un prêt hypothécaire qui a été utilisé pour autre chose que d'apporter une amélioration à votre maison. Si vous avez utilisé le prêt pour acheter une voiture ou payer des frais de scolarité, vous perdez la déduction. Parmi les autres déductions, l'AMT occasionne ou réduit parfois des dépenses médicales, des intérêts provenant d'obligations municipales à activité privée (y compris celles détenues dans des fonds d'obligations municipales), de certaines pertes d'exploitation, des ventes d'actions de petites entreprises, L'épuisement et les activités passives. Que faire Avec la gestion attentive de vos déductions et de vos revenus, vous pourriez potentiellement réduire votre exposition à la taxe. Évaluer soigneusement votre exposition AMT année après année afin de profiter des possibilités de réduire l'exposition à la taxe quand il est logique. Voici quelques points à considérer lors de l'examen de votre exposition potentielle à l'AMT: 1. Révisez votre exposition à l'AMT au cours des années précédentes. Regardez le formulaire 6251, lignes 127. Si vous étiez assujetti à l'AMT dans les années précédentes, vous serez en mesure de voir quels éléments étaient responsables. Si vous n'avez pas payé un AMT auparavant, vous pouvez voir à quelle distance vous êtes arrivé et comparer les anciens numéros avec toute nouvelle exposition AMT dans l'année en cours ou les années à venir. 2. Réduisez votre revenu brut ajusté. Puisque le point de départ du calcul de l'AMT est votre revenu brut ajusté sur le formulaire 1040, vous pouvez réduire votre exposition en maximisant vos cotisations à un véhicule à impôt différé, comme un 401 (k), 403 (b), un IRA ou un régime de santé Compte d'épargne (HSA). 3. Réduisez votre add-backs AMT. Parmi les possibilités, envisager AMT fonds d'obligations exempts d'impôt. En outre, envisagez de déduire une partie de vos impôts fonciers comme une dépense à domicile, si vous le pouvez. 4. Temps votre état et les paiements d'impôts locaux et les gains en capital. Si vous prévoyez être assujetti à l'AMT un an, mais pas le prochain, vous pourriez être en mesure de doubler votre état et les paiements d'impôts locaux dans l'année non-AMT. Faites également attention aux gains en capital. Bien qu'ils ne soient pas imposés aux taux AMT, les gains en capital sont inclus dans le revenu AMT et pourraient donc vous amener à être assujettis à l'élimination progressive de l'exemption AMT, ce qui augmente votre taux d'imposition sur les gains en capital. Pour éviter cette situation, il peut être logique d'étaler vos gains imposables sur un certain nombre d'années grâce à une vente à tempérament, selon la nature de l'actif. D'autre part, si vous êtes proche du seuil d'élimination AMT, vous ne voulez pas tourner un an de succès en plusieurs années de responsabilité accrue AMT. Crunch les numéros avec l'aide d'un professionnel de l'impôt. 5. Gérer vos ISO. Avant d'exercer ISOsor même si vous avez déjà vous devez consulter un professionnel de l'impôt. Les stratégies ISO peuvent être très complexes. Une façon simple de nier l'impact potentiel de l'AMT serait de vendre votre stock acheté ISO dans la même année que vous l'avez acheté, mais cela a aussi quelques inconvénients potentiels, qui pourraient l'emporter sur le fait d'avoir à payer l'AMT. Si vous payez AMT sur un ISO, n'oubliez pas que vous pouvez demander un crédit AMT dans les années suivantes lorsque vous ne devez aucun AMT. Cependant, il existe des limites lorsque vous pouvez utiliser un crédit AMT. Notez que vous devrez l'AMT même si le prix des actions diminue après avoir exercé l'option, mais avant de vendre le stock. Cela peut vous laisser des impôts dus sur un gain important même si le prix des actions a diminué. Soyez conscient des risques si vous choisissez d'exercer ISOs et ne pas vendre immédiatement le stock sous-jacent. 6. Protégez-vous contre les pénalités. Pour ajouter de l'insulte à la blessure, vous pourriez être redevable d'une pénalité si un sinistre inattendu de l'AMT vous amène à sous-payer votre impôt fédéral de plus de 10. C'est souvent une préoccupation pour les travailleurs autonomes et les retraités qui effectuent des paiements trimestriels. Une façon d'éviter potentiellement la pénalité est de s'assurer que vos paiements estimés et retenue sont au moins autant que l'impôt des dernières années. 7. Soyez prêt. Même si vous ne pouvez pas éviter l'AMT dans une année donnée, vous pouvez au moins essayer d'anticiper ce qui arrive. Utilisez le calculateur IRS Alternative Minimum Tax pour vous aider à évaluer votre exposition. En outre, Fidelity offre l'utilisation gratuite d'Intuits TaxCaster pour vous aider à estimer vos impôts (AMT et réguliers). L'AMT peut être un mal de tête pour des millions de contribuables. Le meilleur remède est de prêter une attention particulière à votre exposition, d'employer des stratégies fiscales intelligentes où vous pouvez, et obtenir de l'aide grâce à un professionnel fiscal compétent ou un logiciel de taxe de confiance. En savoir plus Obtenez des informations sur l'impôt minimum de remplacement. Lire les points de vue Rapport spécial: Prenez les taxes. Passez en revue votre formulaire 6251 de l'année dernière et discutez avec un professionnel de la fiscalité de l'éventuelle exposition à l'AMT et des stratégies pour cette année. Avant d'investir, considérez les objectifs de placement des fonds, les risques, les charges et les dépenses. Contactez Fidelity pour un prospectus ou, le cas échéant, un prospectus sommaire contenant ces renseignements. Lisez attentivement. Fidelity ne fournit pas de conseils juridiques ou fiscaux. Les informations contenues dans ce document sont de nature générale et éducative et ne doivent pas être considérées comme des conseils juridiques ou fiscaux. Les lois et règlements fiscaux sont complexes et sujets à changement, ce qui peut avoir une incidence importante sur les résultats des placements. Fidelity ne peut garantir que l'information contenue dans ce document est exacte, complète ou opportune. Fidelity ne donne aucune garantie à l'égard de ces informations ou résultats obtenus par son utilisation et décline toute responsabilité découlant de votre utilisation ou de toute position fiscale prise sur la base de ces informations. Consulter un avocat ou un professionnel de l'impôt au sujet de votre situation spécifique. Les revenus d'intérêts tirés de titres municipaux exonérés d'impôt sont généralement exemptés de l'impôt fédéral sur le revenu et peuvent également être exonérés de l'impôt sur le revenu de l'État et de l'impôt local si vous résidez dans l'état d'émission. Une partie des revenus que vous recevez peut être assujettie aux impôts fédéraux et de l'État, y compris l'impôt fédéral minimum de remplacement. Vous pouvez également être assujetti à l'impôt sur les montants reconnus dans le cadre de la vente d'obligations municipales, y compris les gains en capital et l'escompte sur le marché imposés au taux de revenu ordinaire. L'escompte sur le marché survient lorsqu'une obligation est achetée sur le marché secondaire pour un prix qui est inférieur à son prix de rachat déclaré de plus d'un montant statutaire. Avant de faire un investissement, vous devriez passer en revue la déclaration officielle des offres pertinentes pour des considérations fiscales et autres. Le marché municipal peut être affecté par des changements fiscaux, législatifs ou politiques, ainsi que par la situation financière des émetteurs de titres municipaux. Investir dans des obligations municipales dans le but de générer des revenus exempts d'impôt peut ne pas convenir aux investisseurs dans toutes les tranches d'imposition ou pour tous les types de comptes. Les lois fiscales sont sujettes à changement et le traitement fiscal préférentiel des revenus d'intérêt des obligations municipales peut être révoqué ou éliminé pour les investisseurs à certains niveaux de revenu. Vous devriez consulter votre conseiller fiscal au sujet de votre situation spécifique. Les votes sont soumis volontairement par des individus et reflètent leur propre opinion de l'utilité d'articles. Une valeur de pourcentage pour l'utilité s'affiche une fois qu'un nombre suffisant de votes a été soumis. Fidelity Brokerage Services LLC, membre NYSE, SIPC. 900, rue Salem, Smithfield, RI 02917